投資理財(cái)思維提升方式
投資實(shí)際上是一種思維，市場(chǎng)的漲跌則是思維本質(zhì)的一種表現(xiàn)形式。把握市場(chǎng)的思維的同時(shí)也就開(kāi)始把握自身操作了，正如把握音樂(lè)的節(jié)拍一樣。而在市場(chǎng)中，更多的人是去關(guān)心或預(yù)測(cè)明日的漲跌。那么，下面是由yjbys小編為大家分享投資理財(cái)思維提升方式，歡迎大家參考學(xué)習(xí)。
投資是一種思維(1)---走入黑暗
在慣有的思維充斥了我們所處的環(huán)境后，于是無(wú)論是在何時(shí)何地其總是在教導(dǎo)我們走出黑暗，邁入光明。事實(shí)是光明僅僅是大眾所認(rèn)為的光明，在市場(chǎng)的磨練中，光明并不能常常讓處于市場(chǎng)中的投資者取得實(shí)惠。此刻，我想起了一個(gè)故事：一個(gè)人在晚上了丟掉鑰匙，周?chē)艘槐K路燈外一片漆黑。當(dāng)別人經(jīng)過(guò)這里的時(shí)候，看到他在路燈下尋找鑰匙，于是問(wèn)他“你的鑰匙是丟在這里了嗎”，他的回答是我只能在這里尋找，因?yàn)榧词箒G在黑暗里也找不到。究其原因是對(duì)于光明的依賴(lài)而造成了行為上的軌道偏離。于是我們帶著這個(gè)思路走入市場(chǎng)。
在市場(chǎng)中，投資者耳邊經(jīng)常聽(tīng)到各種理論，而各種理論之間的互相貶低和爭(zhēng)斗也是在市場(chǎng)中屢見(jiàn)不鮮。如果帶著走入黑暗的思路來(lái)看待這個(gè)市場(chǎng)的時(shí)候，我們會(huì)驚訝的發(fā)現(xiàn)所謂的經(jīng)典理論只不過(guò)是路燈照亮的一小塊區(qū)域，而更大的更富有誘惑性的經(jīng)典思維往往就隱藏在黑暗中。在市場(chǎng)中對(duì)于各種理論的依賴(lài)成為了一種慣性，殊不知這些理論在其未成為經(jīng)典之前就是生長(zhǎng)在黑暗當(dāng)中。對(duì)于現(xiàn)有理論的膜拜正如對(duì)于考試及格線的崇拜一樣，可是及格線就一定是60分?未想到在潛移默化中其已成為了一種框框。當(dāng)處于黑暗中時(shí)，誰(shuí)又能想到心理學(xué)在經(jīng)濟(jì)學(xué)的應(yīng)用能夠取得如此大的成績(jī)!而在市場(chǎng)中，如何走入黑暗的問(wèn)題實(shí)際就是如何創(chuàng)新的問(wèn)題。創(chuàng)新在目前的涵義是多種的：融合現(xiàn)有的理論，綜合應(yīng)用;全面創(chuàng)新，獨(dú)成體系;將其他學(xué)科交叉運(yùn)用到市場(chǎng)中，形成邊緣理論，混沌理論就是一個(gè)典型的例子。門(mén)戶(hù)派別之爭(zhēng)基本是毫無(wú)意義的，關(guān)鍵是將理論與個(gè)人性格、能力等的全面的結(jié)合，唯有如此，才可將其的威力發(fā)揮取得成績(jī)。由此，思維的觸角到達(dá)了計(jì)算機(jī)時(shí)代的交易系統(tǒng)的應(yīng)用領(lǐng)域，在越來(lái)越多的系統(tǒng)軟件在金融工程方法的支持下應(yīng)用到市場(chǎng)中的時(shí)候，也同時(shí)為市場(chǎng)帶來(lái)更多的失望，非常重要的一個(gè)原因就是設(shè)計(jì)人和操作人的性格、經(jīng)歷、心理素質(zhì)等是如此的不同，設(shè)計(jì)和應(yīng)用的脫節(jié)已經(jīng)成為了交易系統(tǒng)應(yīng)用的一處弱穴，再加上應(yīng)用本身是一種藝術(shù)，交易系統(tǒng)的應(yīng)用也面臨著越來(lái)越多的考驗(yàn)。于是創(chuàng)新后的結(jié)合理所當(dāng)然地成為了市場(chǎng)人士的不得不去面對(duì)的使命。
走入黑暗并不意味著盲目創(chuàng)新，而是不要盲目地去崇拜。上帝存在有無(wú)的意義不大，關(guān)鍵看上帝的存在對(duì)于實(shí)際的影響。市場(chǎng)是一個(gè)平臺(tái)，其歡迎任何的假設(shè)，接受所有的真實(shí)憑據(jù)，如果在實(shí)務(wù)中需要事實(shí)就看事實(shí)，需要宗教就信宗教，需要實(shí)驗(yàn)就去做實(shí)驗(yàn)。如果一個(gè)信念能夠幫我們一步步前進(jìn)，那它就是真理，就具有現(xiàn)金價(jià)值。誠(chéng)然在黑暗的摸索中不可否認(rèn)地要面對(duì)諸多的挫折和磨練，那我們現(xiàn)在是不是已經(jīng)開(kāi)始考慮的市場(chǎng)的真諦這一問(wèn)題?在回答了這一問(wèn)題后，也許走入黑暗后我們會(huì)發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)的另一種光明。真正可怕的不是黑暗，而是在多變的市場(chǎng)中的無(wú)知。
投資是一種思維(2)---生于憂患
土著美洲人被派往打獵，大部分人會(huì)去已探明的獵場(chǎng)。也有一部分人會(huì)分成不同方向去尋找新的獵場(chǎng)。挪威的漁夫也如此。作為投資者處于市場(chǎng)中也應(yīng)該考慮利用現(xiàn)有優(yōu)勢(shì)同時(shí)開(kāi)拓新的領(lǐng)域。由此我們引出了風(fēng)險(xiǎn)管理的思想。風(fēng)險(xiǎn)管理的意義不僅僅是保嬴和止損，也包含著投資者能夠利用現(xiàn)有方法賺錢(qián)的同時(shí)保持危機(jī)感。市場(chǎng)的噪音問(wèn)題是在任何層次上任何人都不可能消除，在承認(rèn)并接受噪音不可避免的這一前提下，理所當(dāng)然的要考慮的問(wèn)題就是完善噪音控制策略，即風(fēng)險(xiǎn)控制策略，培養(yǎng)憂患思維。
在市場(chǎng)的實(shí)際操作應(yīng)用中，單向的做多機(jī)制使很多投資者的思維具有單一性的特征。在只有做多才可以獲利的市場(chǎng)中，風(fēng)險(xiǎn)管理的忽視也并不鮮見(jiàn)。風(fēng)險(xiǎn)管理并沒(méi)有扼殺在市場(chǎng)中贏利的機(jī)會(huì)，反而在進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的過(guò)程中會(huì)創(chuàng)造出更多的機(jī)會(huì)和另一種保障機(jī)制。
風(fēng)險(xiǎn)管理作為金融工程的核心，從開(kāi)始金融工程的思想就已經(jīng)用到極致。而在實(shí)際中投資者更多的用到了最后的賣(mài)出環(huán)節(jié)，即保嬴和止損環(huán)節(jié)。其實(shí)在把止損作為一種投資成本來(lái)看的時(shí)候，風(fēng)險(xiǎn)管理似乎變的那么簡(jiǎn)單。風(fēng)險(xiǎn)管理的層次淪落到這個(gè)地步無(wú)疑是對(duì)其的一種誤解。單從市場(chǎng)操作這個(gè)層次來(lái)看，從開(kāi)始考慮買(mǎi)入知道最后賣(mài)出的全部過(guò)程的每一環(huán)節(jié)都蘊(yùn)藏著這種思想，如果帶著這種思想就會(huì)看到與操作本身并列的一個(gè)過(guò)程就是資金管理，在市場(chǎng)中常為了利益而思考太過(guò)微觀，投資者是不是忽視了資金管理了呢?資金量的大小決定的僅僅是資金管理在整體戰(zhàn)略中的百分比，其并不能決定是否需要資金管理。
記得在一次講座中，主講人是華爾街的風(fēng)險(xiǎn)管理專(zhuān)家，他在講了很多關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理的數(shù)量技術(shù)以外，在最后則著重強(qiáng)調(diào)了風(fēng)險(xiǎn)管理是一種藝術(shù)。風(fēng)險(xiǎn)管理并不能用定量的技術(shù)去完全的測(cè)量和控制風(fēng)險(xiǎn)，但它卻給我們提供了避險(xiǎn)的思維，讓我們?cè)诿鎸?duì)風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候，把這種結(jié)果控制在一定的限度之內(nèi)。風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵在與掌握了技術(shù)之后運(yùn)用的藝術(shù)，在有所為和有所不為之間保持平衡是風(fēng)險(xiǎn)管理的本質(zhì)。風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵和外延一直在處于變動(dòng)之中，某天的可接受成為了另一天的賭博。過(guò)分依賴(lài)聰明的模型和“黑箱”是不是屈從一種現(xiàn)代版的信仰。于是在風(fēng)險(xiǎn)管理這一充滿(mǎn)迷霧的大海中，我們就如一葉小舟，在迷霧中航行，在航行中路途的艱辛自不必多言，迷霧中的不確定性卻賦予了我們前進(jìn)的誘惑。
投資是一種思維(3)---解讀墨菲法則
1.世事并非想象中那么容易。(Nothing is as easy as it seems.)
2.投資的規(guī)則有千萬(wàn)條，但并不存在那么一條規(guī)則，它可以告訴我們?cè)撨x用哪一條規(guī)則來(lái)進(jìn)行操作。(There are no decision rules with which tochoose decision rules.)
3.最關(guān)鍵的問(wèn)題是下一步應(yīng)該怎么做。(The only important problem is what to donext.)以上所寫(xiě)的就是著名的墨菲法則，其主要討論的是投資和投機(jī)在任何時(shí)候制定買(mǎi)賣(mài)決策時(shí)每一個(gè)人所要面對(duì)的問(wèn)題�？瓷先テ降瓱o(wú)奇，實(shí)際上寓意深刻，就好比越是平淡無(wú)奇的武功威力愈是不可輕視一樣，重要的`是能理解到幾層，并怎樣去發(fā)揮。
市場(chǎng)中表面熱鬧非凡的樣子總是吸引著眾多人士躍躍欲試，也許在一番自欺欺人的模擬操作并進(jìn)入市場(chǎng)中小試幾把得手后，自信心就高度膨脹，于是這一批人就成為了下一次市場(chǎng)犧牲的主力軍。在此，墨菲法則第一條就非常適用。在看到市場(chǎng)神話屢屢出現(xiàn)的時(shí)候，我們是否想到了更多的成千上萬(wàn)的在市場(chǎng)中焦頭爛額、虧損巨大的人呢?每一個(gè)在市場(chǎng)中久經(jīng)風(fēng)浪、屹立不倒的人，除了對(duì)投資理論的深入理解以外，還有著多年來(lái)市場(chǎng)的磨練和浸淫。“一將功成萬(wàn)骨枯”，對(duì)于那些認(rèn)為在市場(chǎng)中容易得到的人來(lái)說(shuō)也許是一句警示。
投資的規(guī)則可以說(shuō)是浩若煙海，究竟選用哪一條來(lái)直到操作是市場(chǎng)人士孜孜以求的目標(biāo)。墨菲法則的第二條告訴我們：并無(wú)定法。任何規(guī)則都有它的局限性，而且時(shí)間不同，市場(chǎng)不同，規(guī)則也不盡相同。如果總是在使用那些所謂的妙招，不注意發(fā)揮，被市場(chǎng)淘汰只是時(shí)間和程度的問(wèn)題。重要的是順勢(shì)而變。根據(jù)不同時(shí)期的市場(chǎng)選擇不同的投資策略。在這個(gè)市場(chǎng)中，只有相對(duì)正確，而沒(méi)有絕對(duì)錯(cuò)誤。
第三條規(guī)則對(duì)一些心存僥幸的人是一個(gè)警醒，別以為將資金胡亂投放股市便可以由它自生自滅，損失總有補(bǔ)回的一天。而這正是太多的投資者所擁有的慣性思維。如果真正開(kāi)始操作之后不知道如何面對(duì)將來(lái)的波動(dòng)，被迫無(wú)可奈何地“順勢(shì)而為”，正如盲人騎瞎馬，夜半臨深淵，危險(xiǎn)到了極至。若不能主動(dòng)地把握市場(chǎng)的節(jié)奏，明確每一步動(dòng)作所可能遇到的結(jié)果和采取的對(duì)策，切莫隨意。
投資是一種思維(4)-智能延伸
在投資的初期，投資者過(guò)多地參與了基礎(chǔ)的工作，比如統(tǒng)計(jì)，其結(jié)果的意義遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于統(tǒng)計(jì)的過(guò)程給投資者的啟發(fā)，而同時(shí)由此產(chǎn)生的時(shí)間成本問(wèn)題也顯得非常突出。常常許多人在繁重的腦力勞動(dòng)之外還要對(duì)一些單調(diào)的近似于體力勞動(dòng)的畫(huà)圖、統(tǒng)計(jì)、計(jì)算等工作投入太多的精力和時(shí)間，后果就是投資者在面對(duì)市場(chǎng)的同時(shí)不能把工具直接應(yīng)用于市場(chǎng)。而20世紀(jì)的最大的革命電腦的出現(xiàn)切實(shí)的首先解決了一個(gè)工具的應(yīng)用問(wèn)題，使人腦在市場(chǎng)中得以解放，思維獲得了一種延伸。
也許開(kāi)始電腦的出現(xiàn)應(yīng)用者們也僅僅局限于其優(yōu)秀的計(jì)算能力和統(tǒng)計(jì)功能，并沒(méi)有意識(shí)到作為一種機(jī)械作用的電腦功能竟然作為了一種人工衍生智能在市場(chǎng)中發(fā)揮著其在不可忽視的作用。今天的投資者離開(kāi)了另一種智能的輔助，面對(duì)市場(chǎng)的瞬息萬(wàn)變決策的問(wèn)題就成為了各種的猶豫。在投資決策過(guò)程與博弈決策以及戰(zhàn)爭(zhēng)決策具有極高的相似性，對(duì)陣雙方的勝負(fù)不但取決于雙方的綜合判斷能力，同時(shí)也取決于雙方的決斷能力，即貫徹已形成決策的決心和能力。電腦作為個(gè)體智慧的綜合和人類(lèi)集體智慧的靜態(tài)復(fù)制品，電腦則可利用機(jī)器的無(wú)理性去面對(duì)對(duì)手的生理弱點(diǎn)和心理弱點(diǎn)并去實(shí)現(xiàn)自身的理性。人工智能技術(shù)、模糊邏輯決策以及腦神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)等方面的發(fā)展豐富和拓展了投資領(lǐng)域中電腦決策模型的設(shè)計(jì)方法和手段。
電腦在市場(chǎng)操作中最廣泛的應(yīng)用在交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì)中，一套良好的電腦交易系統(tǒng)必須對(duì)投資決策的各個(gè)相關(guān)環(huán)節(jié)作出明確的規(guī)定，且應(yīng)符合投資者或使用者的心理特征、投資對(duì)象的統(tǒng)計(jì)特征以及投資資金的風(fēng)險(xiǎn)特征.應(yīng)該具有完整性和客觀性。所謂完整性，即對(duì)投資的一個(gè)完整的交易周期中的各個(gè)決策點(diǎn)，如進(jìn)退點(diǎn)、再進(jìn)退點(diǎn)等具有明確的規(guī)定。而客觀性則為投資決策標(biāo)準(zhǔn)體現(xiàn)的唯一性。通過(guò)如此系統(tǒng)就具有了可重復(fù)性，而方法論和科學(xué)性也在于此。
對(duì)于交易系統(tǒng)的優(yōu)化與否則是一個(gè)兩可的事實(shí)，即使優(yōu)化后的系統(tǒng)也存在著一些缺陷，而不優(yōu)化又容易導(dǎo)致系統(tǒng)的落后，于是市場(chǎng)中的變因起了主導(dǎo)作用。我們通常有兩類(lèi)問(wèn)題要解決。一類(lèi)是解決問(wèn)題的結(jié)果和過(guò)程完全是合乎邏輯的和可預(yù)見(jiàn)的，因此我們只要對(duì)某種條件的刺激自動(dòng)作出反應(yīng)。這被稱(chēng)之為精確。另外一類(lèi)問(wèn)題是我們不能預(yù)見(jiàn)的，我們通常不知道是否有適用的規(guī)則或不知道選擇哪個(gè)現(xiàn)成規(guī)則來(lái)解決問(wèn)題。這種情況被稱(chēng)之為模糊。顯然后一類(lèi)過(guò)程是需要智能的。讓我們看看第一類(lèi)過(guò)程是否需要智能。第一類(lèi)情況可以編程，因?yàn)槲覀冎涝陬A(yù)期的情況下對(duì)于某種刺激該如何反應(yīng)，或者我們確信通過(guò)邏輯可以得出準(zhǔn)確的結(jié)果。這就是人工智能的工作方式也是優(yōu)化后可以達(dá)到的效果�？墒窃谑袌�(chǎng)中我們發(fā)現(xiàn)模糊的情況占了多數(shù)。其關(guān)鍵在于交易系統(tǒng)所產(chǎn)生的噪音水平是否達(dá)到了預(yù)期控制的標(biāo)準(zhǔn)。
常常優(yōu)化后的系統(tǒng)或電腦越來(lái)越龐大的功能會(huì)讓我們產(chǎn)生錯(cuò)覺(jué)，認(rèn)為的人工智能是真正的智能優(yōu)化配置。我們忽視了智能系統(tǒng)如果沒(méi)有外部提示或引導(dǎo)則不具備選擇規(guī)則的能力。當(dāng)遇到新的、料想不到的和不斷變化的情況時(shí)只有高級(jí)進(jìn)化的生命才有這種能力。面對(duì)規(guī)則的選擇是這些生命很普通的經(jīng)歷。于是我們即刻想到了自身，也從而會(huì)知道真正的主宰和工具在市場(chǎng)中的地位是不會(huì)改變的，即使改變了，也是一種托辭。
現(xiàn)代科技與數(shù)字化相結(jié)合只能夠解決理性化的問(wèn)題，并在這個(gè)范疇內(nèi)大大超過(guò)人的能力。但是，智能系統(tǒng)或電腦交易是用來(lái)解決市場(chǎng)決策中的感性問(wèn)題的，其最大的特點(diǎn)是其完全程序化而且不能選擇規(guī)則。而當(dāng)投資者處于市場(chǎng)當(dāng)中的時(shí)候，預(yù)測(cè)不到的在某種情況下一項(xiàng)工作開(kāi)始執(zhí)行某個(gè)程序以實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)自身的某個(gè)目標(biāo)并不是任何程序的運(yùn)行的條件已經(jīng)完全達(dá)到，因?yàn)樗羞x擇規(guī)則的內(nèi)驅(qū)力。當(dāng)然關(guān)鍵是要避免感性太過(guò)戰(zhàn)勝理性。我們?nèi)祟?lèi)制定了大量的規(guī)則供我們選擇，但是非生命人工智能只有一個(gè)規(guī)則可以運(yùn)行，盡管這個(gè)規(guī)則要復(fù)雜得多而且可能要比我們大腦中的任何現(xiàn)成的規(guī)則都好。
假定一個(gè)人工智能系統(tǒng)有不只一個(gè)規(guī)則，這些規(guī)則就應(yīng)該是相互獨(dú)立的。這個(gè)系統(tǒng)就應(yīng)該具有從中選擇規(guī)則的能力。關(guān)鍵問(wèn)題是它如何通過(guò)學(xué)習(xí)選擇、改變這些規(guī)則或建立新規(guī)則。用程序?灰色理論或相關(guān)分析法?還是量子計(jì)算機(jī)?系統(tǒng)能否建立類(lèi)似價(jià)值觀的內(nèi)在的動(dòng)態(tài)平衡機(jī)制。我們永遠(yuǎn)無(wú)法用精確的方法實(shí)現(xiàn)模糊方式。這正是我們世界的深?yuàn)W之處，這也需要我們的智能和思維不斷的延伸
投資是一種思維(5)-尋找根源
在思維的路程中，我們一直在試圖奔跑著到達(dá)所期盼的終點(diǎn)。但卻忘記了旅程是從何開(kāi)始的，起點(diǎn)歸于何處。于是讓我們停下來(lái)思考起點(diǎn)的原因似乎也是到達(dá)思維的目的地的一種動(dòng)力。停駐在旅途中茫然地望著前方回憶起點(diǎn)成為了所有的忙碌。
也許關(guān)于起點(diǎn)的思考開(kāi)始就限于了分析方法，自然而然基本分析和技術(shù)分析成為了一種起點(diǎn)加入了思考的行列，而后有一列長(zhǎng)隊(duì)是衍生于這兩種基本方法的。盡管最初的方法受到了后來(lái)諸多先進(jìn)的質(zhì)疑，但其為后來(lái)者所帶來(lái)的莫大的啟示作用是不可替代的，也為后輩們提供了足夠的思考和發(fā)揮的平臺(tái)，在這個(gè)平臺(tái)上思維是得到了更廣義的延伸，無(wú)論是深度還是寬度。
延伸的過(guò)程中使思考的方向又轉(zhuǎn)向了更具體的操作。古老的原始人最原始的火種是直接源于大自然的生命之火，而最真摯的愛(ài)情是直接源于人類(lèi)最原始的感情的碰撞，這種原始積累的寓意無(wú)疑對(duì)于操作來(lái)說(shuō)是無(wú)比深刻的。也許有太多的工具在現(xiàn)代可供實(shí)務(wù)操作去選擇，甚至優(yōu)化的結(jié)果太過(guò)良好而讓原始的思考方法黯然失色�？墒钱�(dāng)我們?cè)僖淮沃匦聮饍r(jià)格和成交量的直觀圖進(jìn)行直譯時(shí)，忽然發(fā)現(xiàn)思考的過(guò)程是如此有意義。正是這種原始的思考方法使具體的操作有了一種稱(chēng)為層次的感覺(jué)，從此一個(gè)個(gè)獨(dú)立的人性生于市場(chǎng)而將工具的運(yùn)用直接指向了目標(biāo)。
那么原始的原始是什么呢?原始的原始也許正是現(xiàn)在我們的思維，也許正是我們前進(jìn)的旅途。它在不斷地指導(dǎo)著人們的思考方式。當(dāng)牛頓從蘋(píng)果身上發(fā)現(xiàn)了力學(xué)定理，愛(ài)因斯坦奇跡地發(fā)現(xiàn)了相對(duì)論的時(shí)候，在驚嘆之余是否思考了原始的原始?一個(gè)“天才”的答案并不能給我們有何種啟示，因?yàn)樘^(guò)遙遠(yuǎn)而讓人失去努力的希望，太過(guò)玄學(xué)而缺乏了具體的啟示。那么，原始的原始呢?于是在退路全無(wú)的情況下，我們發(fā)現(xiàn)了一條邏輯的通道，在這個(gè)通道中，有著太多的曲折，修正后的曲折竟然獨(dú)自生出新的道路，每條道路上都有著屬于它的陽(yáng)光。此刻，我們重新揀起思維，走入陽(yáng)光。
【投資理財(cái)思維提升方式】相關(guān)文章：